求學問校網(wǎng)小編為大家整理了2021年湖北自考投資學原理考試大綱以及部分樣題，大家一起來看看吧！
考核內(nèi)容與考核目標
第一章 導論
一、學習目的與要求
本章主要介紹投資和投資學相關基本知識。通過本章學習，應掌握投資的基本概念，認識投資的要素，掌握投資的分類和不同種類投資的特點，了解投資學的研究對象和研究方法。
二、考核知識點與考核目標
（一）投資的定義、投資的特點（重點）
識記：投資、投資主體、投資客體、投資目的、投資方式、投資的風險、投資周期
理解：投資的定義及投資的組成要素、投資的主要特點
（二）投資的分類（次重點）
識記：直接投資、間接投資、實物投資、金融投資、私人投資、公共投資
理解：按投資的運作方式分為直接投資和間接投資；按投入資金所增加的資產(chǎn)種類分為實物投資和金融投資；按投資主體不同分為私人投資和公共投資；投資的特點
（三）投資學的研究對象、理論基礎、研究方法（一般）
識記：宏觀投資、中觀投資、微觀投資、項目的實施管理、風險投資、生產(chǎn)性投資的循環(huán)
理解：投資學研究內(nèi)容的特殊性表現(xiàn)在兩個方面，一是投資學側(cè)重研究宏觀經(jīng)濟中的投資問題，二是投資學主要從項目角度，分析投資項目的實施和管理。投資學的研究方法有五種：理論與實踐相結(jié)合；實證分析與規(guī)范分析相結(jié)合；歷史分析與比較分析相結(jié)合；系統(tǒng)分析與定量分析相結(jié)合；靜態(tài)分析與動態(tài)分析相結(jié)合。
第二章 投資與經(jīng)濟發(fā)展
一、學習目的與要求
本章主要介紹投資與經(jīng)濟增長、技術(shù)進步之間的關系。通過本章的學習，應認識馬克思主義再生產(chǎn)理論，了解近代西方經(jīng)濟學家對西方發(fā)達國家經(jīng)濟增長的規(guī)律性分析，掌握投資和經(jīng)濟增長的理論基礎，把握投資、經(jīng)濟增長、技術(shù)進步這三者的關系。
二、考核知識點與考核目標
（一）投資和經(jīng)濟增長的理論基礎（重點）
識記：投資乘數(shù)理論、哈羅德-多馬模型、加速數(shù)理論
理解：投資乘數(shù)理論是凱恩斯主義宏觀經(jīng)濟理論的重要基石。投資增加額所帶來的國民收入增加額的倍數(shù)就是投資乘數(shù)。投資乘數(shù)等于邊際儲蓄傾向的倒數(shù)。哈羅德-多馬模型表示國民收入增長率等于該社會的儲蓄率除以資本產(chǎn)量比率。加速數(shù)理論的中心內(nèi)容是投資支出水平的變動取決于產(chǎn)量水平的變動。
（二）經(jīng)濟增長因素分析的相關理論（次重點）
識記： 馬克思主義再生產(chǎn)理論、索洛剩余
理解： 經(jīng)濟增長方式可歸結(jié)為擴大再生產(chǎn)的兩種類型，即內(nèi)涵擴大再生產(chǎn)和外延擴大再生產(chǎn)。外延擴大再生產(chǎn)主要通過增加生產(chǎn)要素的投入，來實現(xiàn)生產(chǎn)規(guī)模的擴大和經(jīng)濟的增長。而內(nèi)涵擴大再生產(chǎn)，主要通過技術(shù)進步和科學管理來提高生產(chǎn)要素的質(zhì)量和使用效益來實現(xiàn)生產(chǎn)規(guī)模的擴大和生產(chǎn)水平的提高。運用柯布一道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)，將資本和勞動作為主要的經(jīng)濟增長要素，同時又將經(jīng)濟增長的余值歸結(jié)為技術(shù)進步的作用。
（三）投資、經(jīng)濟增長、技術(shù)進步的關系（一般）
識記：技術(shù)進步是促進經(jīng)濟增長的重要因素，投資則是推動技術(shù)進步的主要因素
理解：技術(shù)成果的創(chuàng)造、應用和推廣不斷促進經(jīng)濟的增長。投資對技術(shù)進步有很大影響。投資是技術(shù)進步的載體，任何技術(shù)成果的應用都必須通過某種投資活動來體現(xiàn)，技術(shù)本身也是投資的結(jié)果。技術(shù)進步的產(chǎn)生和應用都離不開投資。
第三章 投資體制
一、學習目的與要求
本章主要介紹投資體制相關知識。通過對本章的學習，應該掌握投資體制概念及中外投資體制的差異，了解西方投資體制和社會主義國家投資體制，認識我國投資體制改革的指導思想和改革措施。
二、考核知識點與考核目標
（一）投資體制概念、中西方投資體制差異（重點）
識記： 投資體制、市場經(jīng)濟國家的投資體制、轉(zhuǎn)軌期中國的投資體制
理解： 投資體制的基本概念、投資體制的組成、投資體制與經(jīng)濟體制的關系、市場經(jīng)濟國家和轉(zhuǎn)軌期中國的投資體制運行機理分析特點、市場經(jīng)濟國家和轉(zhuǎn)軌期中國投資運行中的宏觀經(jīng)濟管理的表現(xiàn)
（二）西方國家與社會主義國家的投資體制（次重點）
識記：投資主體、投資體制的演變
理解： 西方主要發(fā)達資本主義國家的投資主體以私人為主，政府為輔。長期奉行政府干預的凱恩斯主義經(jīng)濟政策。從以英美為代表的西方國家的投資體制演變看，政府在投資中的角色逐步淡化，退居次要、輔助的地位。具有代表性的社會主義國家的投資體制大致有三種：高度集權(quán)型投資模式、分散型投資體制模式和綜合型投資體制模式。
（三）中國投資體制改革歷史（一般）
識記： 中國投資體制改革的五次高潮
理解：第一次高潮以1984年國務院發(fā)布《關于改革建筑業(yè)和基本建設管理體制的若干問題的暫行規(guī)定》為標志。這一階段的重點主要集中在對項目建設實施階段的管理體制進行全面改革。第二次高潮以1988年國務院發(fā)布《關于投資體制近期改革方案》為標志。這一階段重點集中在對資金來源、政府投資范圍以及經(jīng)營方式進行初步改革。第三次高潮以1992年初鄧小平南方談話為標志。南方談話以后，經(jīng)濟體制市場化改革的步伐明顯加大，配合這一新形勢，在投資領域以市場為取向的指導思想更加明確。第四次高潮以2004年《國務院關于投資體制改革的決定》為標志。第五次高潮以2013年黨的十八屆三中全會后《中共中央關于全面深化改革的若干重大問題的決定》為標志。
第四章 投資結(jié)構(gòu)
一、學習目的與要求
本章的重點是投資結(jié)構(gòu)的含義、投資結(jié)構(gòu)合理化的標準、投資結(jié)構(gòu)與投資效益和經(jīng)濟增長的關系、投資結(jié)構(gòu)調(diào)控的目標，難點是投資結(jié)構(gòu)與投資效益和經(jīng)濟增長的關系。通過本章的學習，學生應該深刻了解投資結(jié)構(gòu)的含義、投資結(jié)構(gòu)合理化的標準、投資調(diào)控的對策，了解我國投資的第三產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的現(xiàn)狀以及發(fā)展趨勢、我國投資結(jié)構(gòu)的歷史進程。
二、考核知識點與考核目標
（一）投資結(jié)構(gòu)的含義、投資結(jié)構(gòu)合理化的標準、投資結(jié)構(gòu)對投資效益和經(jīng)濟增長的關系、投資結(jié)構(gòu)調(diào)控的目標（重點）
識記：國民經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟增長、地區(qū)經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)
理解：投資結(jié)構(gòu)的含義、從宏觀和微觀兩個角度來確定投資結(jié)構(gòu)是否合理化、投資對經(jīng)濟結(jié)構(gòu)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的影響、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)對經(jīng)濟增長的關系
應用：如何實現(xiàn)投資結(jié)構(gòu)的調(diào)整來實現(xiàn)經(jīng)濟增長
（二）投資結(jié)構(gòu)的分類、投資結(jié)構(gòu)合理化的標準、投資合理化的戰(zhàn)略選擇和政策選擇（次重點）
識記：投資結(jié)構(gòu)、投資來源、投資分配結(jié)構(gòu)、投資產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、投資的用途結(jié)構(gòu)
理解：投資優(yōu)化的標準
應用：投資調(diào)控的對策
（三）產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的分類、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的變化趨勢、我國投資的三次產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢、我國投資結(jié)構(gòu)的歷史演變（一般）
識記：兩大部類分類法，農(nóng)業(yè)、輕工業(yè)、重工業(yè)分類法，三大產(chǎn)業(yè)分類法，四產(chǎn)業(yè)劃分法
理解：產(chǎn)業(yè)投資結(jié)構(gòu)的分類、產(chǎn)業(yè)投資結(jié)構(gòu)的變化趨勢、我國投資的三次產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢、我國投資結(jié)構(gòu)的歷史演變
應用：我國投資的三次產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的現(xiàn)狀及發(fā)展趨勢
第五章 融資概論
一、學習目的與要求
本章的重點是融資的含義、特點及其分類，難點是融資決策中融資規(guī)模和資本結(jié)構(gòu)的確定。通過本章的學習，學生應該深刻理解融資的含義和分類，熟練掌握資本成本和最佳資本結(jié)構(gòu)的含義，了解影響資本結(jié)構(gòu)的因素及負債資本在資本結(jié)構(gòu)中的作用。
二、考核知識點與考核目標
（一）融資的含義及分類（重點）
識記：直接融資、間接融資、資金融通、股權(quán)融資、債權(quán)融資、證券融資、銀行貸款融資、項目融資、傳統(tǒng)融資
理解：直接融資和間接融資、項目融資與傳統(tǒng)融資、股權(quán)融資和債權(quán)融資的主要特點以及其差異
應用：能夠根據(jù)企業(yè)實際具體情況選擇合適的融資方式
（二）項目融資決策的確定（次重點）
識記：融資決策、融資規(guī)模、資本結(jié)構(gòu)、資本成本、財務風險、最佳資本結(jié)構(gòu)、每股利潤分析法、比較資本成本法、比較公司價值法
理解：融資決策是在融資前，對融資活動確定目標和方向，合理選擇一個能夠?qū)崿F(xiàn)融資預期目標的最優(yōu)方案的活動過程。決策在融資活動中處于極其重要地位，它對于靈活融入資金，提高資金的使用效益具有重要作用。融資決策是否正確，直接決定融資的經(jīng)濟效益，而融資經(jīng)濟效益是決策是否正確的反映和標志。
應用：能夠根據(jù)企業(yè)實際財務數(shù)據(jù)熟練確定經(jīng)營杠桿、財務杠桿以及復合杠桿，最佳資本結(jié)構(gòu)的確定方法；學會利用每股利潤分析法、比較資本成本法、比較公司價值法確定最佳資本結(jié)構(gòu)
（三）直接融資和間接融資不同國家和時期的應用比例（一般）
識記：直接融資、間接融資
理解：究竟以直接融資為主還是以間接融資為主，主要取決于一個國家一定時期的經(jīng)濟形勢、經(jīng)濟環(huán)境和經(jīng)濟發(fā)展的客觀要求。直接融資和間接融資的比例，股票融資和債券融資比例的形成，不完全取決于市場力量，在很大程度上取決于政府的政策導向和政策選擇。
應用：通過對比我國和其他發(fā)達國家直接融資和間接融資的比重以及所處的環(huán)境，有利于改善我國企業(yè)的融資方式
第六章 項目融資
一、學習目的與要求
本章的重點是項目融資模式和項目風險管理，難點是融資模式的應用環(huán)境和各自的特點。通過本章學習，學生應該深刻理解項目公司的組織形式、以擔保合同為依據(jù)的融資、以產(chǎn)品償還的融資、BOT融資、股權(quán)融資與債權(quán)融資的主要特點及相互之間的差異，認識了解項目融資的基本概念、項目各方參與者及其特點。
二、考核知識點與考核目標
（一）項目公司的組織形式、以擔保合同為依據(jù)的融資、以產(chǎn)品償還的融資、BOT融資、股權(quán)融資與債權(quán)融資、項目風險管理，主要外部融資渠道（重點）
識記：籌資渠道、籌資方式、直接融資、間接融資、股權(quán)融資、債權(quán)融資、債券融資、公司融資、項目融資、信貸融資、股本資金、零息債券、股票、商業(yè)貸款、信托貸款、融資租賃、經(jīng)營租賃、回租租賃、賣方信貸、買方信貸、混合貸款、項目融資、BOT項目融資、系統(tǒng)風險、非系統(tǒng)風險。
理解：直接融資和間接融資、股權(quán)融資與債權(quán)融資、公司融資與項目融資、系統(tǒng)風險與非系統(tǒng)風險的主要特點及相互之間的差異。
應用：能根據(jù)企業(yè)實際情況選擇合適外源融資方式。
（二）主要融資渠道以及風險管理各自的特點（次重點）
識記：股權(quán)融資、債權(quán)融資、公司融資、項目融資、系統(tǒng)風險、非系統(tǒng)風險、風險管理、BOT項目融資。
理解：項目融資的特點；權(quán)益資本融資特征；債券融資的分類以及優(yōu)缺點；融資租賃的分類、優(yōu)勢和風險；項目融資的基本特征和基本類型；系統(tǒng)性風險管理和非系統(tǒng)性風險管理。
應用：熟練區(qū)分各種融資方式的特征以及風險管理手段。
（三）主要外部融資渠道的使用程序或條件（一般）
識記：項目融資的概念、項目融資參與者
理解：項目融資的內(nèi)容；項目融資的特點；項目參與者各方的關系。
應用：熟練掌握項目融資的概念，特點，組織相關各方。
第七章 證券融資
一、學習目的與要求
本章的重點是股票融資和債權(quán)融資，難點是它們的特點和區(qū)別。通過本章學習，學生應該正確地認識證券融資的概念、內(nèi)容和分類。理解股票與債券的分類和特點，股票融資和債券融資的比較，了解股票融資和債權(quán)融資的基本程序。熟悉股票融資和債券融資模式，掌握證券融資風險的控制方法。
二、考核知識點與考核目標
（一）股票融資和債權(quán)融資的基本程序，證券融資風險的控制方法（重點）
識記：有價證券、股票、優(yōu)先股、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股、藍籌股、成長股、周期股、債券、收入股、外國債券、歐洲債券、貼現(xiàn)債券、可轉(zhuǎn)換債券、付息票債券、股權(quán)融資、承銷、B股、H股
理解：發(fā)行股票并形成資本的過程，股票發(fā)行的方式，理解股票發(fā)行價格的確定方式。債券的發(fā)行與承銷方式，債券的發(fā)行條件，債券評級程序，證券融資風險分類及其控制方法
應用：熟悉股票融資和債券融資模式。
（二）股票與債券的分類和特點，股票融資和債券融資的比較（次重點）
識記：股票融資、債券融資。
理解：股票的分類和特點；債券的分類和特點。債券融資和股票融資的比較分析，債券資金成本計算公式。
（三）證券融資的概念、內(nèi)容和分類（一般）
識記：證券、股票、優(yōu)先股、普通股、累積優(yōu)先股、非累積優(yōu)先股、記名股票、非記名股票
理解：證券的分類；股票的分類；股票的概念。
第八章 項目投資
一、學習目的與要求
項目投資側(cè)重研究投資前期所涉及的內(nèi)容，是直接投資的重要組成部分。通過本章的學習，要求掌握項目投資市場調(diào)查與預測、項目投資成本分析、項目投資條件評價等內(nèi)容，明確項目、投資項目、項目投資的區(qū)別和聯(lián)系，了解投資項目發(fā)展周期，認識項目投資的概念和特點。
二、考核知識點與考核目標
（一）項目投資市場調(diào)查與預測、成本分析（重點）
識記：市場調(diào)查的內(nèi)容、市場預測的程序、機會成本、沉沒成本、資金時間價值。
理解：市場調(diào)查的方法、市場預測的方法、資金的時間價值。
應用：運用市場調(diào)查所取得的各種信息，對未來一定時期內(nèi)市場發(fā)展的趨勢和狀況做出估計和判斷；資金時間價值的計算。
（二）項目投資條件評價（次重點）
識記：盈虧平衡法點、費用效率、投資回收期、追加投資回收期、追加投資比較效益系數(shù)。
理解：投資條件評價及投資配套條件評價的內(nèi)容、環(huán)境影響評價的概念及意義。
應用：運用盈虧平衡法確定經(jīng)濟規(guī)模；運用投資回收期法等對設備進行經(jīng)濟評價；綜合運用資源條件評價、投資配套條件評價、投資項目技術(shù)評價和環(huán)境影響評價法對項目的內(nèi)外部條件能否滿足項目建設和生產(chǎn)的需要及其利弊得失做出評價。
（三）項目投資的概念和特征（一般）
識記：項目投資、投資項目、項目投資發(fā)展周期
理解：項目、項目投資和投資項目的聯(lián)系和區(qū)別；項目投資發(fā)展周期的決定因素；進行項目投資時必須遵循的項目發(fā)展的規(guī)律。
第九章 可行性研究與投資決策
一、學習目的與要求
可行性研究是項目前期工作最重要內(nèi)容，是項目投資決策的重要依據(jù)。通過本章的學習，掌握項目投資的財務評價、經(jīng)濟評價和社會評價的具體內(nèi)容和方法，明確可行性研究的內(nèi)容及其在提高項目投資決策科學性中的作用，認識項目投資決策前對項目投資有關的工程、技術(shù)、經(jīng)濟等方面進行可行性研究的重要意義。
二、考核知識點與考核目標
（一）項目投資的財務評價、經(jīng)濟評價和社會評價（重點）
識記：評價的步驟、靜態(tài)分析法、動態(tài)分析法、影子價格、經(jīng)濟評價指標、互適性分析和社會風險分析。
理解：項目投資財務評價、經(jīng)濟評價、社會評價各自的含義及意義。
應用：運用靜態(tài)和動態(tài)的分析方法對項目進行財務評價并編寫財務評價報告；用影子價格計算項目的投入與產(chǎn)出，據(jù)以編制項目費用效益表；會計算內(nèi)部收益率等經(jīng)濟評價指標并編寫經(jīng)濟評價報告
（二）可行性研究的內(nèi)容與項目決策（次重點）
識記：可行性研究的步驟、流動比率、速動比率、資本金回報率、安全邊際、敏感性分析、內(nèi)部收益率、效益原則與效率原則。
理解：可行性研究步驟、可行性研究在提高項目投資決策科學性中的作用、投資項目決策的基本要求、項目投資決策各個子系統(tǒng)的含義及其之間的關系。
應用：會計算反映財務盈利能力和清償能力的指標、盈虧平衡分析和敏感性分析。
（三）可行性研究及項目評價的重要意義（一般）
識記：可行性研究、項目評價。
理解：可行性研究的編制依據(jù)、可行性研究報告的意義、項目評價的意義。
第十章 項目投資的風險管理
一、學習目的與要求
本章的重點是識別項目風險和項目投資不確定性分析，著重掌握盈虧平衡分析、敏感性分析和概率分析，明確各種分析的優(yōu)缺點，了解項目投資風險管理對項目投資的意義，掌握項目投資風險決策的一般方法。理解風險決策是項目投資風險和收益綜合平衡的擇優(yōu)選擇的內(nèi)在含義。
二、考核知識點與考核目標
（一）了解項目投資風險和不確定分析的概念，識別項目風險（一般）
識記：經(jīng)濟景氣風險、市場風險、自然因素、技術(shù)因素
（二）掌握不確定性分析方法，著重掌握盈虧平衡分析、敏感性分析和概率分析，明確各種分析的優(yōu)缺點（重點）
識記：盈虧平衡分析、敏感性分析、概率分析
理解：科學的決策時建立在收益預期和不確定分析的基礎上的，不確定分析的方法包含了盈虧平衡分析、敏感性分析和概率分析，各自特點和適用條件。著重掌握各種分析方法的目的和一般做法。
應用：特定項目不確定分析的綜合運用
（三）了解項目投資風險管理對項目投資的意義，掌握項目投資風險決策的一般方法（重點）
識記：風險折現(xiàn)率法、等價的確定性法、決策樹分析法、樂觀悲觀法
理解：風險決策是項目投資風險和收益綜合平衡的擇優(yōu)選擇。風險決策包含了風險折現(xiàn)率法、等價的確定性法、決策樹分析法、樂觀悲觀法等方法，應著重掌握考慮風險因素的項目折現(xiàn)率的計算和樂觀悲觀法的應用，理解決策樹分析的一般原理。
應用：特定案例的風險決策分析
第十一章 證券投資分析
一、學習目的與要求
本章的重點是證券投資分析的分析方法，著重掌握股票投資的基本分析法與技術(shù)分析法，明確基本分析與技術(shù)分析的主要區(qū)別，掌握基本的股票估值模型。學習過程中要注重宏觀經(jīng)濟分析，行業(yè)分析，公司分析；明確債券收益率的計算，理解影響債券交易價格的因素。通過本章學習，應該認識證券投資分析的含義、意義與步驟。理解證券投資基本分析和技術(shù)分析，基本分析與技術(shù)分析的主要區(qū)別，能夠從定性與定量相結(jié)合的角度掌握證券投資分析和決策方法；了解證券投資理念和決策流程。
二、考核知識點與考核目標
（一）了解證券投資分析的含義、意義與步驟及信息來源（一般）
識記：證券投資分析、證券投資的信息來源
理解：證券投資分析的意義、證券投資分析的步驟
（二）掌握證券投資基本分析、技術(shù)分析，基本分析與技術(shù)分析的主要區(qū)別。著重掌握證券投資的宏觀經(jīng)濟分析、行業(yè)分析和公司分析（重點）
識記：基本分析、技術(shù)分析、宏觀經(jīng)濟分析、行業(yè)分析、公司分析
理解：基本分析的假設前提、基本任務和特點，技術(shù)分析的主要假設，技術(shù)分析的基本要素，技術(shù)分析與基本分析的主要區(qū)別。理解宏觀經(jīng)濟運行對證券市場的影響，貨幣政策對對證券市場的影響，財政政策對對證券市場的影響，國際經(jīng)濟因素對證券市場的影響，行業(yè)分類，產(chǎn)品的生命周期，選擇證券投資行業(yè)部門應考慮的主要因素，行業(yè)選擇的主要方法，公司競爭力分析，公司經(jīng)營管理分析，公司財務分析，現(xiàn)金流量分析
應用：宏觀經(jīng)濟分析、行業(yè)分析和公司分析的綜合運用
（三）掌握基本的股票估值模型，理解股票投資價值的影響因素，了解股票投資的風險（次重點）
識記：股票估值、股票投資價值的影響因素、股票的投資風險
理解：普通股在穩(wěn)定收益、零增長和固定增長中的估值技術(shù)，影響股票價值的內(nèi)外部因素。
應用：特定股票的投資價值分析
（四）掌握債券收益率的計算，掌握債券價格的測定，了解債券投資風險與防范（重點）
識記：附息票債券收益率、貼現(xiàn)債券收益率
理解：簡單債券收益率的計算方法，債券價格的測定，分析影響債券交易價格的因素
應用：特定債券的估值
（五）了解證券投資理念和決策流程（一般）
識記：價值型投資、成長型投資、股票投資原則
理解：證券投資理念、股票投資原則
應用：股票投資的程序
第十二章 證券市場
一、學習目的與要求
本章的重點是證券市場的功能與結(jié)構(gòu)，證券交易方式，證券交易所的組織形式和證券交易程序；難點是證券市場的結(jié)構(gòu)，證券的交易方式。通過本章學習，應理解證券市場與借貸市場的區(qū)別，證券市場的功能和結(jié)構(gòu)，證券的發(fā)行方式和證券交易的類型，我國相關的證券管理法規(guī)；了解證券市場優(yōu)化資源配置的條件，證券交易所的作用和組織形式，我國的證券市場概況和證券監(jiān)管機構(gòu)。
二、考核知識點與考核目標
（一）證券市場的功能和結(jié)構(gòu)，證券的交易方式，證券交易所的作用（重點）
識記：證券市場、借貸市場、一級市場、二級市場、店頭市場、現(xiàn)貨交易、期貨交易、期權(quán)、套期保值、保證金交易、委托指令。
理解：證券市場的功能，二級市場的主要作用，證券交易所的作用，股票上市的優(yōu)缺點。
應用：證券市場結(jié)構(gòu)，證券交易程序、證券投資的作用及其雙重性。
（二）證券交易所的特點和組織形式（次重點）
識記：看漲期權(quán)、看跌期權(quán)、第三市場、第四市場、會員制證券交易所。
理解：我國證券市場的發(fā)展，相關證券管理法規(guī)。
應用：證券交易方式、證券交易程序。
（三）證券市場的特點、證券監(jiān)管機構(gòu)（一般）
識記：投機、市價委托、限價委托、停止損失委托、例行交割。
理解：證券市場優(yōu)化資源配置的條件，證券市場上要求披露的主要信息。
應用：限定價格委托、限制授權(quán)委托。
第十三章 投資組合與證券定價原理
一、學習目的與要求
本章的重點是單一資產(chǎn)收益與風險的計量，投資組合的風險與收益的計量，最優(yōu)證券組合的選擇，資本資產(chǎn)定價模型，套利定價理論，利率的期限結(jié)構(gòu)；難點是投資組合的風險與收益的計量，資本資產(chǎn)定價模型，套利定價理論。通過本章學習，應掌握投資組合的風險及其種類，最優(yōu)證券組合的選擇，單一資產(chǎn)收益與風險的計量，投資組合的風險與收益的計量、資本資產(chǎn)定價模型，套利定價模型；了解單一資產(chǎn)收益與風險的計量，到期收益率的計算、利息免疫、利率期限結(jié)構(gòu)的含義和期限結(jié)構(gòu)理論。
二、考核知識點與考核目標
（一）投資組合的風險與收益的計量，最優(yōu)證券組合選擇，資本資產(chǎn)定價模型，套利定價理論，利率的期限結(jié)構(gòu)（重點）
識記：證券投資風險、可分散風險、不可分散風險、預期收益率、協(xié)方差、相關系數(shù)、效率邊界、投資組合線、系數(shù)、資本資產(chǎn)定價模型、套利定價理論、到期收益率。
理解：市場投資組合，投資組合的收益與風險的衡量，無差異曲線與最佳投資組合的選擇；資本資產(chǎn)定價模型的理論意義，資本資產(chǎn)定價模型與套利定價模型的比較。
應用：投資組合的收益與風險的計量，熟練運用資本資產(chǎn)定價模型，套利定價模型。
（二）單一資產(chǎn)收益與風險的計量，資本資產(chǎn)定價模型假設，套利定價模型假設，到期收益率的計算（次重點）
識記：到期收益率、套利組合、風險補償、無風險利率。
理解：資本資產(chǎn)定價模型假設，套利定價模型假設。
應用：到期收益率的三種計算方法。
（三）利率的期限結(jié)構(gòu)理論，利息免疫（一般）
識記：市場預期理論、流動性偏好理論、市場分割理論、利息免疫
理解：西方經(jīng)濟學關于利率的決定，理解市場預期理論、流動性偏好理論和市場分割理論的聯(lián)系。
應用：利率的期限結(jié)構(gòu)理論，利息免疫。
第十四章 現(xiàn)代投資銀行
一、學習目的與要求
本章主要介紹現(xiàn)代投資銀行的概念、實質(zhì)、功能及其在資本市場上的作用，以及現(xiàn)代投資銀行的本源業(yè)務和派生業(yè)務。通過本章學習，應認識現(xiàn)代投資銀行的概念、實質(zhì)、功能及其在資本市場上的作用，熟悉現(xiàn)代投資銀行的業(yè)務范圍包括本源業(yè)務和派生業(yè)務，掌握現(xiàn)代投資銀行的投融資業(yè)務。
二、考核知識點與考核目標
（一）現(xiàn)代投資銀行的概念、實質(zhì)、本源業(yè)務及投融資業(yè)務（重點）
識記：現(xiàn)代投資銀行的概念、實質(zhì)及其與商業(yè)銀行的區(qū)別。
理解：現(xiàn)代投資銀行證券承銷過程，承銷的證券種類及承銷方式，私募發(fā)行與公募發(fā)行的區(qū)別與對比，不同證券的承銷收益和私募發(fā)行收益；投資銀行在二級市場證券交易中扮演的角色及其區(qū)別；現(xiàn)代投資銀行采用的各種證券交易策略及內(nèi)容，無風險套利所包含的具體方法。
應用：結(jié)合實際理解現(xiàn)代投資銀行的投融資業(yè)務，風險投資、項目融資的含義，投資銀行在風險投資業(yè)務和項目融資中的作用。
（二）現(xiàn)代投資銀行的企業(yè)并購業(yè)務、代客理財業(yè)務的內(nèi)容（次重點）
識記：企業(yè)并購的含義及其分類，代客理財業(yè)務的含義，投資基金的概念與特點，企業(yè)面臨的風險類別，咨詢業(yè)務的種類。
理解：投資銀行與基金，投資銀行作為基金發(fā)起人、承銷人與管理人不同的職責，基金管理收益的種類；衍生產(chǎn)品的含義與利弊，投資銀行參與衍生工具市場的利益。了解在并購業(yè)務中的服務內(nèi)容。
應用：能夠運用上述內(nèi)容了解實際運行。
（三）現(xiàn)代投資銀行的功能、提供各項服務的收益（一般）
識記：了解投資銀行的功能
理解：了解投資銀行服務收益，包括證券承銷收益的決定因素、證券交易收益、代客理財業(yè)務與投融資業(yè)務的收益等。
第十五章 國際投資
一、學習目的與要求
通過本章學習，應理解國際投資的含義、國際直接投資和間接投資的區(qū)別，國際直接投資的特征和主要方式；認識國際投資對東道國的影響，掌握我國對外投資的必要性、比較優(yōu)勢和指導原則；認識國際投資的外匯風險，掌握外匯風險的防范方法，了解外匯風險的預測；了解西方具有代表性的關于國際投資的理論；認識風險投資的概念、特點，了解風險投資的產(chǎn)生、發(fā)展，掌握風險投資要素及其運營。
二、考核知識點與考核目標
（一）國際投資的含義，國際直接投資的主要方式，我國對外投資的必要性、比較優(yōu)勢和指導原則，國際投資的外匯風險及防范（重點）
識記：國際投資的含義，國際直接投資和國際間接投資的含義與區(qū)別，外匯風險的概念及其主要表現(xiàn)形式。
理解：國際直接投資進入東道國的具體形式，綠地投資與跨國并購的主要區(qū)別，國際直接投資的主要方式及其區(qū)別，合作經(jīng)營與合資經(jīng)營的區(qū)別，外匯風險的防范措施。
應用：掌握我國對外投資的必要性、比較優(yōu)勢以及指導原則，能與實際運用結(jié)合起來進行分析。
（二）國際投資理論、當前國際直接投資的主要特征、國際投資對東道國的影響（次重點）
識記：西方具有代表性的關于國際投資的理論內(nèi)容及其優(yōu)缺點，國際競爭力的概念及其層次。
理解：國際投資對東道國經(jīng)濟的一般影響，以及對東道國產(chǎn)業(yè)國際競爭力的影響，包括技術(shù)轉(zhuǎn)移效應和競爭效應。
應用：結(jié)合實際了解當前國際直接投資的主要特征。
（三）外匯風險的預測，風險投資（一般）
識記：掌握風險投資的概念及特點，了解外匯風險的預測方法
理解：風險投資的要素，了解風險投資的產(chǎn)生與發(fā)展
應用：結(jié)合實際認識風險投資的運營程序
有關說明與實施要求
一、考核能力層次表述
本大綱在考核目標中，按照“識記”、“理解”、“應用”三個能力層次規(guī)定其應達到的能力層次要求。各能力層次為遞進等級關系，后者必須建立在前者的基礎上，其含義是：
識記：能知道有關的名詞、概念、知識的含義，并能正確認識和表述，是低層次的要求。
理解：在識記的基礎上，能全面把握基本概念、基本原理、基本方法，能掌握有關概念、原理、方法的區(qū)別與聯(lián)系，是較高層次的要求。
應用：在理解的基礎上，能運用基本概念、基本原理、基本方法聯(lián)系學過的多個知識點分析和解決有關的理論問題和實際問題，是最高層次的要求。
（本部分由省考委統(tǒng)一說明。）
二、自學教材
郎榮燊、裘國根主編，《投資學》，北京，中國人民大學出版社，2017年第5版。
三、自學方法指導
1、在開始閱讀指定教材某一章之前，先翻閱大綱中有關這一章的考核知識點及對知識點的能力層次要求和考核目標，以便在閱讀教材時做到心中有數(shù)，有的放矢。
2、閱讀教材時，要逐段細讀、逐句推敲，集中精力，吃透每一個知識點，對基本概念必須深刻理解，對基本理論必須徹底弄清，對基本方法必須牢固掌握。
3、在自學過程中，既要思考問題，也要做好閱讀筆記，把教材中的基本概念、原理、方法等加以整理，這可從中加深對問題的認知、理解和記憶，以利于突出重點，并涵蓋整個內(nèi)容，可以不斷提高自學能力。
4、完成書后作業(yè)和適當?shù)妮o導練習是理解、消化和鞏固所學知識，培養(yǎng)分析問題、解決問題及提高能力的重要環(huán)節(jié)，在做練習之前，應認真閱讀教材，按考核目標所要求的不同層次，掌握教材內(nèi)容，在練習過程中對所學知識進行合理的回顧與發(fā)揮，注重理論聯(lián)系實際和具體問題具體分析，解題時應注意培養(yǎng)邏輯性，針對問題圍繞相關知識點進行層次（步驟）分明的論述或推導，明確各層次（步驟）間的邏輯關系。
（本部分由省考委統(tǒng)一說明。）
四、對社會助學的要求
1、應熟知考試大綱對課程提出的總要求和各章的知識點。
2、應掌握各知識點要求達到的能力層次，并深刻理解對各知識點的考核目標。
3、輔導時，應以考試大綱為依據(jù)，指定的教材為基礎，不要隨意增刪內(nèi)容，以免與大綱脫節(jié)。
4、輔導時，應對學習方法進行指導，宜提倡“認真閱讀教材，刻苦鉆研教材，主動爭取幫助，依靠自己學通”的方法。
5、輔導時，要注意突出重點，對考生提出的問題，不要有問即答，要積極啟發(fā)引導。
6、注意對應考者能力的培養(yǎng)，特別是自學能力的培養(yǎng)，要引導考生逐步學會獨立學習，在自學過程中善于提出問題，分析問題，做出判斷，解決問題。
7、要使考生了解試題的難易與能力層次高低兩者不完全是一回事，在各個能力層次中會存在不同難度的試題。
1～7項由省考委統(tǒng)一說明。
8、助學學時：本課程共6學分，建議總課時108學時，其中助學課時32學時，分配如下：
五、關于命題考試的若干規(guī)定
1、試題中對不同能力層次的試題比例大致是：“識記”占30%，“理解”占30%，“應用”占40%。
2、試題類型一般分為：單項選擇題、多項選擇題、名詞解釋、簡答題、計算題、論述題等。
六、題型示例（樣題）
（一）單項選擇題（在每小題列出的4個選項中只有一個選項符合題目要求，請將正確選項前的字母填在題后的括號內(nèi)）
1、根據(jù)投資的運用方式不同，可將投資分為（ ）
A．直接投資和間接投資 B．股票投資和債券投資
C．積極投資和消極投資 D．產(chǎn)權(quán)投資和項目投資 答案：A
2、無風險收益率和市場期望收益率分別是6%和12%。根據(jù)CAPM模型，貝塔值為1.2的證券X的期望收益率為（ ）
A．6% B．14.4% C．12% D．13.2% 答案：D
（二）多項選擇題（在每小題列出的5個選項中有2-5個選項是符合題目要求的，請將正確選項前的字母填在題后的括號內(nèi)，多選、少選、錯選均無分）
1、我國證券交易所證券競價成交的基本原則有 （ ）
A. 價格優(yōu)先 B. 數(shù)量優(yōu)先 C. 委托優(yōu)先
D. 時間優(yōu)先 E. 做市商優(yōu)先 答案：AD
2、常用的投資項目經(jīng)濟評價指標是（ ）
A．投資收益率 B．投資回收期 C．凈現(xiàn)值
D．內(nèi)部收益率 E. 凈現(xiàn)值比率 答案：ABCDE
（三）名詞解釋題
1、系統(tǒng)性風險
2、投資組合
（四）計算題
1、某一投資項目，年初投入500萬元，年末回收資金750萬元，第2年初投入250萬元，第2年末又回收資金100萬元，假設社會貼現(xiàn)率為10%，試計算該項目的凈現(xiàn)值。
（五）簡答題
1、簡述證券市場的主要功能。
2、動態(tài)投資回收期的計算方法與優(yōu)缺點。
（六）論述題
1、結(jié)合投資乘數(shù)的概念，談談投資對經(jīng)濟增長的影響。
2、論證券投資基本分析與技術(shù)分析的區(qū)別及其在投資決策中的作用。
以上就是小編為大家整理的2021年湖北自考投資學原理考試大綱以及部分樣題，大家要根據(jù)考試大綱好好復習，祝大家有個好成績。
編輯推薦：
2021年湖北自考實踐性環(huán)節(jié)考核安排報考須知（面向社會）
